来源：市场资讯。

　　老股民都知道，军工板块有“渣男”之称，往往受消息驱动“一日游”，追高进去就被套。

　　然而，最近两个月，军工板块真不一样了，5月至今，军工板块反复炒作，龙头估值水涨船高。其中板块龙头中航沈飞（600760。SH），股价自年内低点一度涨超51%，总市值站上1500亿元，再涨，就要创历史新高了。

　　这波军工上涨的核心逻辑是“军贸”，在新的逻辑驱动下，以中航沈飞为代表的龙头股正迎来全面“价值重估”。

　　在军贸预期刺激下，军工板块被认为迎来“DeepSeek”时刻。

　　近期，军工板块迎来一连串的事件驱动？。

　　5月。

　　印巴冲突，巴基斯坦使用歼-10C打下印度“阵风”战机！

　　6月。

　　印尼表示考虑采购中国歼-10C；巴基斯坦宣称要购买中国歼-35；巴黎航展开幕新一代隐身战机歼-35A首飞海外。

　　不久前的6月24日，国新办又宣布，9月3日抗战胜利80周年纪念日将举行盛大阅兵，这次参阅的所有装备均为国产现役主战装备，在展示新一代传统武器装备的基础上，也安排部分无人智能、水下作战、网电攻防、高超声速等新型作战力量参阅。

　　所有事件，全都指向中国军工装备，越来越“被看见”。

　　当前，地缘政治紧张局势持续升级，全球军费攀升，中国军贸的“潜在市场”持续扩大。2024年全球军费开支同比增长9。4%，达2。718万亿美元，增幅为冷战后最高，并连续第十年增长。

　　中航沈飞，“军贸”逻辑极为正宗。

　　中航沈飞是我国航空防务装备的主要研制基地，可以说代表中国航空军工的最高水平，当前，最受瞩目的五代隐身战机——歼35，正是出自中航沈飞。

　　事实上，军工环节中，最受益于军贸的就是战机。据SIPRI统计，2019年到2023年，全球军贸交易中，军机占比46%，接近一半。

　　军贸，正是中航沈飞当前经营工作的重点。

　　据中航沈飞在互动平台透露，其控股股东中航工业已将军贸作为核心主业，成立了专门的发展委员会、办公室和工作组，“将军贸业务重大决策在全集团拉通、贯穿”。而中航沈飞也全面部署推进航空军贸专项行动，并建立了专项推进的组织机构，制定了“十四五”及中长期军贸业务发展规划。

　　此外，中航沈飞今年的业绩也值得期待。

　　2018年重组完成至今，中航沈飞净利润年年正增长。

　　不过2025年第一季度，公司净利润却同比下滑39。87%。

　　一些投资者是不是慌了？

　　不用急，公司大概率是在“憋大招”。

　　在一季报中，公司说明了，业绩下滑“主要是受合同签订进度、配套供应进度等外部因素影响所致”。

　　啥意思？事实上，军工行业的订单受下游采购节奏影响，出现季度波动很正常。去看中航沈飞这些年来的季报，单季度突然出现业绩同比下滑，并不奇怪。

　　但我们如果再仔细研究中航沈飞的财报数据，会发现它的业绩有可能很快就要释放了。

　　2025年第一季度，中航沈飞“合同负债”较去年年末大增53%，“预付款项”较去年年末大增58%。

　　“合同负债”反映企业已签订但未完成履约的订单规模，在项目周期长的装备制造行业，合同负债指标尤为重要，代表未来收入的蓄水池。合同负债大增，说明中航沈飞接下来收入也要大增了。

　　“预付款项”大增，则说明中航沈飞为了完成订单，大量进行采购。

　　可以判断，2025年大概率是中航沈飞业绩“大年”。

　　事实上，这与行业周期也相符。2025年本来就被认为是军工行业的大年。作为“十四五”收官年，今年会有大量订单补发。

　　最后再看估值。

　　虽然经过一波上涨，但目前中航沈飞估值依然不算高。

　　其最新市盈率48。8倍，依然低于其近五年平均市盈率55。77倍。

　　（转自：泡财经）？。

　　马斯克誓死狙击“大而美”法案！2。5亿人围观下，美国或走向撕裂？。

　　科技教父怒掀政坛巨浪！

　　

　　

美国政坛再起惊涛！就在离关键节点只剩区区3天时，马斯克全球最具争议的“科技教父”，突然在社交媒体上点燃了舆论火药桶。

　　

他发誓：“哪怕是我此生最后一件事，也要让那些支持疯狂支出法案的政客们，在明年初选中全军覆没！”。

　　

　　

消息如重磅炸弹般震撼美国。CNN与凤凰网均报道称，马斯克明确把矛头直指特朗普推出的所谓“大而美”法案，并扬言一旦法案通过，他将立即成立“美国党”，与共和、民主两大集团正面硬刚。

　　

这不是普通的资本与权力的分歧，而是一场 赤裸裸的公开对决！

　　谁在瓜分美国的未来？

　　

　　一、巨头争议背后，是亿万民众命运的天平！

　　

　　

这项“大而美”法案，表面上巧立名目，实际上却引发社会赤字雪崩。

　　

全球投行摩根大通测算，仅废除现有电动车补贴一项，恐令特斯拉2025年利润腰斩。

　　

2。4万亿至3。8万亿美元的新增赤字，让刚削减1150亿财政缺口的马斯克气炸：前脚省下的钱，后脚全撒回市场，血汗全白搭！

　　

　　

更令人愤慨的是：法案直接伤害最弱势群体。

　　

富人避税“放飞自我”，遗产税门槛飙升至$1，500万；而830万贫困人口，则可能因严苛条件丧失医保、粮食券，数千万家庭被无情推入寒冬。

　　

在财富分配的天平上，越来越多美国人开始认清：“我们已不再是自己国家的主人。”。

　　

　　二、“劫贫济富”，分化加剧，全民沸腾！

　　

　　

伴随着法案推进，社会各界几乎沸腾。

　　

左翼媒体抨击法案为“富人定制”，右派评论员却讥讽马斯克“被割肉就喊疼”。

　　

民众在网上发起标签，“动态破百万转发。

　　

知名政治学教授Stanley Feldstein直言：“这是美国近30年来最危险的社会断层期。”如果法案强行通过，美国正义、公平的基石或将永久动摇！

　　

　　历史的齿轮已经咬合，将走向何方？

　　一旦法案通过。

　　特斯拉等新兴产业或遭重创，美国绿色科技优势恐被拦腰斩断。

　　富人越来越富，穷人失去希望，中产开始流失，各州分化严重，美国梦或成为笑谈。

　　

若马斯克真成立“美国党”，两党格局很可能迎来百年未见剧变，甚至催生新一轮社会运动。

　　

　　然而，如果马斯克阻击成功。

　　美国能源转型至少延续，社会公平存复苏希望？。

　　同时，资本对政坛干预的威胁也会成为新的焦点争议。

　　

　　

怒火、焦虑、希望、全民共鸣！

　　

　　

如今，无数美国人盯着最后三天，朋友圈、推特热搜、脱口秀，“站队特朗普or马斯克”已成当下最大争议。

　　

学生、工薪族、高管都深知，这不仅是两个亿万富豪的斗法，更可能决定自己、家人未来二十年的人生归宿！

　　

　　

美国舆论正以不可遏制的热情关注此举：有人期待马斯克还能扮演“拯救者”，也有人恐惧权贵撕裂国本。

　　

但无论哪一边，都能感受到，这是美国社会一次彻骨清算，是属于每个人的终极选择题！

　　

留下你的看法。

　　你认可马斯克吗？你觉得谁才代表美国的未来？这场力量对决，对世界又意味着什么？欢迎留言、转发，与更多人一起见证这个历史性时刻！